購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易報(bào)告書(shū)（草案）摘要

上市地：上海證券交易所證券代碼：600420證券簡(jiǎn)稱(chēng)：現(xiàn)代制藥

聲明

本部分所述詞語(yǔ)或簡(jiǎn)稱(chēng)與本報(bào)告書(shū)摘要“釋義”所述詞語(yǔ)或簡(jiǎn)稱(chēng)具有相同含義。

一、本公司董事會(huì)聲明

本重大資產(chǎn)重組報(bào)告書(shū)摘要的目的僅為向公眾提供有關(guān)本次重組的簡(jiǎn)要情況,并不包括重大資產(chǎn)重組報(bào)告書(shū)全文的各部分內(nèi)容。重大資產(chǎn)重組報(bào)告書(shū)全文同時(shí)刊載于上交所網(wǎng)站；備查文件備置于上市公司辦公地址。

本公司及董事會(huì)全體成員保證重大資產(chǎn)重組報(bào)告書(shū)及其摘要內(nèi)容的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整,對(duì)報(bào)告書(shū)及其摘要的虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏負(fù)連帶責(zé)任。

本次交易完成后,本公司經(jīng)營(yíng)與收益的變化,由本公司自行負(fù)責(zé)；因本次交易引致的投資風(fēng)險(xiǎn),由投資者自行負(fù)責(zé)。投資者若對(duì)本報(bào)告書(shū)摘要存在任何疑問(wèn),應(yīng)咨詢(xún)自己的股票經(jīng)紀(jì)人、律師、專(zhuān)業(yè)會(huì)計(jì)師或其他專(zhuān)業(yè)顧問(wèn)。

本報(bào)告書(shū)摘要所述事項(xiàng)并不代表中國(guó)證監(jiān)會(huì)、上交所對(duì)于本次重大資產(chǎn)重組相關(guān)事項(xiàng)的實(shí)質(zhì)性判斷、確認(rèn)或批準(zhǔn)。本報(bào)告書(shū)摘要所述本次重大資產(chǎn)重組相關(guān)事項(xiàng)的生效和完成尚待取得中國(guó)證監(jiān)會(huì)的核準(zhǔn)。

二、交易對(duì)方聲明

本次重大資產(chǎn)重組的交易對(duì)方國(guó)藥控股、國(guó)藥一致、國(guó)藥工業(yè)、杭州潭溪、韓雁林、楊時(shí)浩、黃春錦、劉淑華、陳茂棠、陳振華、林基雄、黃惠平、吳愛(ài)發(fā)、陳丹瑾、李彬陽(yáng)、周素蓉、蔡?hào)|雷已出具承諾函,已向上市公司及為本次交易提供審計(jì)、評(píng)估、法律及財(cái)務(wù)顧問(wèn)專(zhuān)業(yè)服務(wù)的中介機(jī)構(gòu)提供了有關(guān)本次交易的相關(guān)信息和文件（包括但不限于原始書(shū)面材料、副本材料或口頭證言等）,并保證所提供的文件資料的副本或復(fù)印件與正本或原件一致,且該等文件資料的所有簽字與印章都是真實(shí)的,該等文件的簽署人業(yè)經(jīng)合法授權(quán)并有效簽署該文件；保證所提供信息和文件真實(shí)、準(zhǔn)確和完整,不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏,并對(duì)所提供信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。

三、相關(guān)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及人員聲明

本次重大資產(chǎn)重組的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)中信證券、法律顧問(wèn)金誠(chéng)同達(dá)、審計(jì)機(jī)構(gòu)天職國(guó)際、評(píng)估機(jī)構(gòu)中企華及上述證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的經(jīng)辦人員對(duì)本報(bào)告書(shū)摘要引用其在本次交易中所出具文件的內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。如本報(bào)告書(shū)摘要存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏,相關(guān)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)未能勤勉盡責(zé)的,將承擔(dān)連帶賠償責(zé)任；

本次重大資產(chǎn)重組的審計(jì)機(jī)構(gòu)普華永道及其經(jīng)辦人員保證本報(bào)告書(shū)摘要不致因完整準(zhǔn)確地引用普華永道在本次交易中所出具的報(bào)告而導(dǎo)致在相應(yīng)部分出現(xiàn)虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏,并對(duì)普華永道出具的報(bào)告的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性依據(jù)有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。

釋義

在本報(bào)告書(shū)摘要中,除非上下文另有所指,下列簡(jiǎn)稱(chēng)具有如下含義：

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本報(bào)告書(shū)摘要的部分合計(jì)數(shù)與各加數(shù)直接相加之和在尾數(shù)上可能因四舍五入存在差異。

重大事項(xiàng)提示

本部分所述詞語(yǔ)或簡(jiǎn)稱(chēng)與本報(bào)告書(shū)摘要“釋義”所述詞語(yǔ)或簡(jiǎn)稱(chēng)具有相同含義。

一、本次重組方案簡(jiǎn)要介紹

（一）發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)

以2015年9月30日為評(píng)估基準(zhǔn)日,現(xiàn)代制藥向國(guó)藥控股發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)其持有的蕪湖三益51%股權(quán)、國(guó)藥一心26%股權(quán),向杭州潭溪發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)其持有的國(guó)藥一心25%股權(quán)；現(xiàn)代制藥向國(guó)藥一致發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)其持有的致君制藥51%股權(quán)、坪山制藥51%股權(quán)、致君醫(yī)貿(mào)51%股權(quán)、坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)；現(xiàn)代制藥向國(guó)藥工業(yè)發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)其持有的國(guó)工有限100%股權(quán)、國(guó)藥威奇達(dá)67%股權(quán)、汕頭金石80%股權(quán)、青海制藥52.92%股權(quán)、新疆制藥55%股權(quán)；現(xiàn)代制藥向自然人韓雁林發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)其持有的國(guó)藥威奇達(dá)33%股權(quán)及中抗制藥33%股權(quán),其中股份支付比例占支付韓雁林總對(duì)價(jià)的95%,現(xiàn)金支付比例占支付韓雁林總對(duì)價(jià)的5%；現(xiàn)代制藥向楊時(shí)浩等12名自然人發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)其持有的汕頭金石20%股權(quán)。上述資產(chǎn)評(píng)估值為773,864.81萬(wàn)元。

本次交易中,發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)涉及的發(fā)行股份定價(jià)基準(zhǔn)日為本公司審議本次交易相關(guān)事項(xiàng)的第一次董事會(huì)決議（第五屆董事會(huì)第二十七次會(huì)議）公告日,即2016年3月10日。

根據(jù)《重組管理辦法》的相關(guān)規(guī)定,上市公司發(fā)行股份的價(jià)格不得低于市場(chǎng)參考價(jià)的90%；市場(chǎng)參考價(jià)為定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日、60個(gè)交易日或者120個(gè)交易日的公司股票交易均價(jià)之一。定價(jià)基準(zhǔn)日前若干個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)＝?jīng)Q議公告日前若干個(gè)交易日公司股票交易總額/決議公告日前若干個(gè)交易日公司股票交易總量。

本公司定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日、60個(gè)交易日和120個(gè)交易日的公司股票交易均價(jià)分別為32.34元/股、36.32元/股和39.05元/股。經(jīng)交易各方協(xié)商并綜合考慮交易各方利益,本次發(fā)行股份的價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日股票交易均價(jià)的90%。根據(jù)現(xiàn)代制藥2015年年度報(bào)告中擬實(shí)施的2015年度利潤(rùn)分配方案,上市公司擬以2015年12月31日總股本287,733,402股為基數(shù),向全體股東每10股派送現(xiàn)金紅利0.5元（含稅）,上述利潤(rùn)分配方案尚待現(xiàn)代制藥2015年度股東大會(huì)審議。因此,本次發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的股份發(fā)行價(jià)格根據(jù)除息結(jié)果調(diào)整為29.06元/股。

本次重組交易對(duì)方國(guó)藥控股、杭州潭溪、國(guó)藥一致、國(guó)藥工業(yè)、韓雁林、楊時(shí)浩、黃春錦、劉淑華、陳茂棠、陳振華、林基雄、黃慧平、吳愛(ài)發(fā)、陳丹瑾、李彬陽(yáng)、周素蓉及蔡?hào)|雷承諾,在本次交易中認(rèn)購(gòu)的現(xiàn)代制藥的股份,自該等股份登記在承諾方名下之日起36個(gè)月之內(nèi)不轉(zhuǎn)讓,自該等股份上市之日起滿(mǎn)36個(gè)月后全部解禁。本次交易完成后6個(gè)月內(nèi),如上市公司股票連續(xù)20個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)低于發(fā)行價(jià),或者交易完成后6個(gè)月期末收盤(pán)價(jià)低于發(fā)行價(jià)的,則承諾方通過(guò)本次交易取得的上市公司股份鎖定期自動(dòng)延長(zhǎng)至少6個(gè)月。本次發(fā)行結(jié)束后,上述承諾方所取得上市公司的股份因上市公司分配股票股利、資本公積轉(zhuǎn)增等情形所衍生取得的股份亦應(yīng)遵守上述股份限售安排。

（二）募集配套資金

本次交易發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的同時(shí),擬向國(guó)藥集團(tuán)、國(guó)藥三期、浦科源富達(dá)、上海國(guó)鑫、四川誠(chéng)富、四川三新、逸合投資、滾石投資設(shè)立并管理的證券投資基金、高特佳弘瑞擬設(shè)立并管理的高特佳懿升醫(yī)藥私募投資基金共9名投資者非公開(kāi)發(fā)行股份募集配套資金不超過(guò)190,000萬(wàn)元,募集資金金額不超過(guò)擬購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)交易價(jià)格的100%。募集配套資金的生效和實(shí)施以本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的生效和實(shí)施為條件,但最終募集配套資金成功與否不影響本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)行為的實(shí)施。

本次配套募集資金扣除相關(guān)發(fā)行費(fèi)用后的凈額,將用于支付部分交易對(duì)價(jià)、支付中介機(jī)構(gòu)費(fèi)用、補(bǔ)充現(xiàn)代制藥及標(biāo)的資產(chǎn)的流動(dòng)資金、償還銀行貸款。

二、本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易及重大資產(chǎn)重組

（一）本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易

截至本報(bào)告書(shū)摘要出具日,國(guó)藥集團(tuán)通過(guò)上海醫(yī)工院間接持有本公司41.62%股份,為本公司的間接控股股東。國(guó)藥集團(tuán)直接持有國(guó)藥控股0.10%股份,并通過(guò)國(guó)藥產(chǎn)業(yè)投資有限公司間接持有國(guó)藥控股56.79%股份；國(guó)藥集團(tuán)通過(guò)國(guó)藥控股間接持有國(guó)藥一致51%股份；直接持有及通過(guò)國(guó)藥集團(tuán)資產(chǎn)管理中心間接持有國(guó)藥工業(yè)合計(jì)100%股權(quán)。因此,本次交易的三家重組交易對(duì)方國(guó)藥控股、國(guó)藥一致及國(guó)藥工業(yè)與本公司均為國(guó)藥集團(tuán)下屬企業(yè),本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。

本次交易在發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的同時(shí)募集配套資金,國(guó)藥集團(tuán)作為認(rèn)購(gòu)對(duì)象之一,其認(rèn)購(gòu)股份的行為構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。此外,本次募集配套資金發(fā)行股份認(rèn)購(gòu)方之一國(guó)藥三期的普通合伙人為國(guó)藥集團(tuán)參股子公司國(guó)藥資本管理有限公司,國(guó)藥資本管理有限公司為現(xiàn)代制藥的關(guān)聯(lián)方,本次國(guó)藥三期認(rèn)購(gòu)股份的行為亦構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。

本公司召開(kāi)董事會(huì)、股東大會(huì)審議本次交易相關(guān)議案時(shí),關(guān)聯(lián)董事、關(guān)聯(lián)股東須回避表決。

（二）本次交易構(gòu)成重大資產(chǎn)重組

根據(jù)標(biāo)的資產(chǎn)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)及評(píng)估作價(jià)情況,與上市公司2015年度相關(guān)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)比較如下：

單位：萬(wàn)元

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注：現(xiàn)代制藥資產(chǎn)總額、資產(chǎn)凈額和營(yíng)業(yè)收入取自上市公司2015年年報(bào)（其中凈資產(chǎn)額為歸屬母公司所有者權(quán)益）；標(biāo)的資產(chǎn)的2015年末資產(chǎn)總額、2015年末資產(chǎn)凈額及2015年?duì)I業(yè)收入取自標(biāo)的資產(chǎn)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)（其中凈資產(chǎn)額為歸屬母公司所有者權(quán)益）。

本次標(biāo)的資產(chǎn)凈資產(chǎn)額合計(jì)426,412.20萬(wàn)元,本次標(biāo)的資產(chǎn)的交易金額按評(píng)估值確定為773,864.81萬(wàn)元,交易金額較高,用于與現(xiàn)代制藥的凈資產(chǎn)額進(jìn)行比較。

根據(jù)《重組管理辦法》和上述財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)計(jì)算結(jié)果,本次交易構(gòu)成上市公司重大資產(chǎn)重組,需按規(guī)定進(jìn)行相應(yīng)信息披露；同時(shí),本次交易涉及發(fā)行股份買(mǎi)資產(chǎn),需提交中國(guó)證監(jiān)會(huì)并購(gòu)重組審核委員會(huì)審核。

三、本次交易不構(gòu)成借殼上市

（一）現(xiàn)代制藥自上市以來(lái)控制權(quán)未發(fā)生變更

本公司自2004年6月首次公開(kāi)發(fā)行股份并在上交所上市以來(lái),控股股東始終為上海醫(yī)工院。截至本報(bào)告書(shū)摘要出具日,上海醫(yī)工院持有本公司41.62%股份,為本公司控股股東。上海醫(yī)工院為國(guó)務(wù)院國(guó)資委下屬企業(yè),因此本公司的實(shí)際控制人始終為國(guó)務(wù)院國(guó)資委。

上海醫(yī)工院自設(shè)立之初,即為國(guó)務(wù)院國(guó)資委直接下屬企業(yè)。2010年4月,上海醫(yī)工院收到國(guó)務(wù)院國(guó)資委國(guó)資改革[2010]252號(hào)《關(guān)于中國(guó)醫(yī)藥集團(tuán)總公司與上海醫(yī)藥工業(yè)研究院重組的通知》,上海醫(yī)工院整體并入國(guó)藥集團(tuán)成為其下屬全資企業(yè),不再作為國(guó)務(wù)院國(guó)資委直接監(jiān)管企業(yè),國(guó)藥集團(tuán)依法對(duì)上海醫(yī)工院履行出資人職責(zé)并享有出資人權(quán)利,國(guó)務(wù)院國(guó)資委仍為上海醫(yī)工院和本公司的實(shí)際控制人。本次股權(quán)劃轉(zhuǎn)完成后,本公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)具體如下：

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2012年,上海醫(yī)工院收到國(guó)藥集團(tuán)出具的國(guó)藥集團(tuán)投資[2012]808號(hào)《關(guān)于增加中國(guó)醫(yī)藥工業(yè)研究總院注冊(cè)資本的決定》,國(guó)藥集團(tuán)決定將上海醫(yī)工院全部產(chǎn)權(quán)作為出資增加中國(guó)醫(yī)工總院的注冊(cè)資本。增資完成后,上海醫(yī)工院成為中國(guó)醫(yī)工總院的全資下屬企業(yè),由中國(guó)醫(yī)工總院依法對(duì)上海醫(yī)工院履行出資人職責(zé)并享有出資人權(quán)利,國(guó)務(wù)院國(guó)資委仍為上海醫(yī)工院和本公司的實(shí)際控制人。本次增資完成后,本公司股權(quán)結(jié)構(gòu)具體如下：

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除上述股權(quán)變更之外,截至本報(bào)告書(shū)摘要出具日,上海醫(yī)工院的股權(quán)結(jié)構(gòu)未發(fā)生任何變更,本公司的實(shí)際控制人始終為國(guó)務(wù)院國(guó)資委。

根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)證監(jiān)法律字[2007]15號(hào)《第十二條“實(shí)際控制人沒(méi)有發(fā)生變更”的理解和適用——證券期貨法律適用意見(jiàn)第1號(hào)》的規(guī)定,“因國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理需要,國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)無(wú)償劃轉(zhuǎn)直屬?lài)?guó)有控股企業(yè)的國(guó)有股權(quán)或者對(duì)該等企業(yè)進(jìn)行重組等導(dǎo)致發(fā)行人控股股東發(fā)生變更的,如果上述國(guó)有股權(quán)的無(wú)償劃轉(zhuǎn)屬于國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理的整體性調(diào)整并經(jīng)國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)按照相關(guān)程序決策通過(guò),且該事項(xiàng)對(duì)上市公司的經(jīng)營(yíng)管理層、主營(yíng)業(yè)務(wù)和獨(dú)立性沒(méi)有重大不利影響,則可視為公司控制權(quán)沒(méi)有發(fā)生變更?！?/p>

上海醫(yī)工院曾于2010年及2012年發(fā)生兩次股權(quán)變更,其直接控股股東由國(guó)務(wù)院國(guó)資委分別變更為國(guó)藥集團(tuán)及中國(guó)醫(yī)工總院,其中2010年的變更為國(guó)務(wù)院國(guó)資委為監(jiān)管的需要進(jìn)行的國(guó)有股權(quán)無(wú)償劃轉(zhuǎn)行為,經(jīng)過(guò)國(guó)務(wù)院國(guó)資委相關(guān)決策程序的通過(guò),且上海醫(yī)工院和本公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)和獨(dú)立性并未受到重大不利影響。2012年股權(quán)變更系國(guó)藥集團(tuán)內(nèi)部管理架構(gòu)的整合,整合前后國(guó)藥集團(tuán)均對(duì)上海醫(yī)工院保持100%的控制權(quán),上海醫(yī)工院和本公司均為國(guó)務(wù)院國(guó)資委下屬企業(yè),因此不構(gòu)成本公司控制權(quán)的變更。

（二）本次交易不會(huì)導(dǎo)致上市公司控制權(quán)發(fā)生變更

本次交易完成前,上海醫(yī)工院持有本公司41.62%股份,為本公司控股股東,國(guó)藥集團(tuán)為本公司間接控股股東。本次交易完成后,上海醫(yī)工院持股比例將有所下降,但仍為本公司第一大股東,同時(shí)上海醫(yī)工院、本次交易的重組交易對(duì)方國(guó)藥控股、國(guó)藥一致及國(guó)藥工業(yè)均為國(guó)藥集團(tuán)下屬企業(yè),國(guó)藥集團(tuán)仍為本公司間接控股股東,國(guó)務(wù)院國(guó)資委仍為本公司實(shí)際控制人,因此本次交易不會(huì)導(dǎo)致上市公司控制權(quán)發(fā)生變更。

綜上所述,現(xiàn)代制藥自上市以來(lái)控制權(quán)未發(fā)生變更,且本次交易亦不會(huì)導(dǎo)致現(xiàn)代制藥控制權(quán)變更。因此本次交易不符合《重組管理辦法》第十三條規(guī)定的借殼上市的條件,即本次交易不構(gòu)成借殼上市。

四、本次交易的支付方式及定價(jià)依據(jù)

1、本次交易的支付方式

上述發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)標(biāo)的資產(chǎn)的具體情況列表如下：

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注：上表向汕頭金石12名自然人股東發(fā)行股份合計(jì)數(shù)與上表上述股東各加數(shù)相加之和在尾數(shù)上的差異系四舍五入所致。

2、本次交易的定價(jià)依據(jù)

在定價(jià)基準(zhǔn)日后至本次股份發(fā)行日期間,本公司如進(jìn)行任何權(quán)益分派、公積金轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股等致使本公司股票需要進(jìn)行除權(quán)、除息的情況,則上述發(fā)行價(jià)格將根據(jù)上交所的相關(guān)規(guī)則對(duì)發(fā)行價(jià)格相應(yīng)進(jìn)行調(diào)整,具體的調(diào)整方法如下：

假設(shè)調(diào)整前新增股份價(jià)格為p0,每股送股或轉(zhuǎn)增股本數(shù)為N,每股增發(fā)新股或配股數(shù)為K,增發(fā)新股價(jià)或配股價(jià)為A,每股派發(fā)現(xiàn)金股利為D,調(diào)整后新增股份價(jià)格為p1（調(diào)整值保留小數(shù)點(diǎn)后兩位,最后一位實(shí)行四舍五入）,則：

■

本次交易中,發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)所涉及的發(fā)行股份最終發(fā)行價(jià)格以中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)的發(fā)行價(jià)格為準(zhǔn)。

五、本次配套募集資金的簡(jiǎn)要情況

（一）發(fā)行股份情況

1、發(fā)行價(jià)格

根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》、《非公開(kāi)發(fā)行股票實(shí)施細(xì)則》規(guī)定,上市公司募集配套資金的定價(jià)依據(jù)為：“發(fā)行價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前二十個(gè)交易日公司股票均價(jià)的百分之九十。”交易均價(jià)的計(jì)算公式為：定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)＝定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日公司股票交易總額/定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日公司股票交易總量。

本次發(fā)行的定價(jià)基準(zhǔn)日為上市公司第五屆董事會(huì)第二十七次會(huì)議決議公告日,即2016年3月10日。發(fā)行價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日的股份交易均價(jià)的90%,即29.11元/股。根據(jù)現(xiàn)代制藥2015年年度報(bào)告中擬實(shí)施的2015年度利潤(rùn)分配方案,上市公司擬以2015年12月31日總股本287,733,402股為基數(shù),向全體股東每10股派送現(xiàn)金紅利0.5元（含稅）,上述利潤(rùn)分配方案尚待現(xiàn)代制藥2015年度股東大會(huì)審議。因此,本次發(fā)行募集配套資金非公開(kāi)發(fā)行股份的發(fā)行價(jià)格根據(jù)除息結(jié)果調(diào)整為29.06元/股。

在定價(jià)基準(zhǔn)日后至股份發(fā)行日期間,本公司如進(jìn)行任何權(quán)益分派、公積金轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股等致使本公司股票需要進(jìn)行除權(quán)、除息的情況,則上述發(fā)行價(jià)格將根據(jù)上交所的相關(guān)規(guī)則對(duì)發(fā)行價(jià)格相應(yīng)進(jìn)行調(diào)整。

2、發(fā)行股份種類(lèi)及面值

人民幣普通股（A股）,面值人民幣1.00元/股。

3、配套融資金額、股份發(fā)行數(shù)量及占發(fā)行后總股本的比例

本次非公開(kāi)發(fā)行募集配套資金金額不超過(guò)190,000萬(wàn)元,發(fā)行股份數(shù)量不超過(guò)6,538.20萬(wàn)股,根據(jù)本次交易發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的評(píng)估值測(cè)算,本次募集配套資金總額不超過(guò)擬購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)交易價(jià)格的100%,配套融資發(fā)行股份不超過(guò)本次交易完成后總股本的10.59%。

4、發(fā)行對(duì)象

本次非公開(kāi)發(fā)行股份募集配套資金的發(fā)行對(duì)象為國(guó)藥集團(tuán)、國(guó)藥三期、浦科源富達(dá)、上海國(guó)鑫、四川誠(chéng)富、四川三新、逸合投資、滾石投資設(shè)立并管理的證券投資基金、高特佳弘瑞擬設(shè)立并管理的高特佳懿升醫(yī)藥私募投資基金。上述發(fā)行對(duì)象以其自有資金或合法籌集的資金認(rèn)購(gòu)本次非公開(kāi)發(fā)行的股份。配套募集資金發(fā)行股票數(shù)量及各投資者認(rèn)購(gòu)金額、股數(shù)將最終以中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)的數(shù)量為準(zhǔn)。

上述投資者已與現(xiàn)代制藥簽署《股份認(rèn)購(gòu)意向書(shū)》和《股份認(rèn)購(gòu)協(xié)議》,并承諾其認(rèn)購(gòu)資金來(lái)源合法,不存在結(jié)構(gòu)化安排。

5、發(fā)行方式

非公開(kāi)發(fā)行,發(fā)行對(duì)象以現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)本次發(fā)行股份。

6、鎖定期安排

本次募集配套資金非公開(kāi)發(fā)行的股份,自該等股份登記在本次非公開(kāi)發(fā)行股份募集配套資金的發(fā)行對(duì)象名下之日起36個(gè)月之內(nèi)不轉(zhuǎn)讓,自該等股份上市之日起36個(gè)月之內(nèi)不解除鎖定。

此外,作為上市公司關(guān)聯(lián)方的投資者國(guó)藥集團(tuán)及國(guó)藥三期還承諾,本次重組完成后6個(gè)月內(nèi),如現(xiàn)代制藥股票連續(xù)20個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)低于發(fā)行價(jià),或者交易完成后6個(gè)月期末收盤(pán)價(jià)低于發(fā)行價(jià)的,則其通過(guò)本次重組取得的現(xiàn)代制藥股份鎖定期自動(dòng)延長(zhǎng)至少6個(gè)月。本次發(fā)行結(jié)束后,股份認(rèn)購(gòu)方因現(xiàn)代制藥送股、轉(zhuǎn)增股本而取得的新增股份,亦遵守上述鎖定日期安排。股份認(rèn)購(gòu)方因本次重組獲得的現(xiàn)代制藥股份在解鎖后減持時(shí)需遵守《公司法》、《證券法》、《上交所上市規(guī)則》等法律、法規(guī)、規(guī)章的規(guī)定,以及現(xiàn)代制藥《公司章程》的相關(guān)規(guī)定。

7、發(fā)行股份擬上市地點(diǎn)

本次配套融資所發(fā)行的股份擬于上交所上市。

8、鎖價(jià)發(fā)行相關(guān)情況

（1）鎖價(jià)發(fā)行對(duì)象與上市公司、標(biāo)的資產(chǎn)之間的關(guān)系

本次非公開(kāi)發(fā)行股份募集配套資金的發(fā)行對(duì)象共計(jì)9名,分別為國(guó)藥集團(tuán)、國(guó)藥三期、浦科源富達(dá)、上海國(guó)鑫、四川誠(chéng)富、四川三新、逸合投資、滾石投資設(shè)立并管理的證券投資基金、高特佳弘瑞擬設(shè)立并管理的高特佳懿升醫(yī)藥私募投資基金。其中,國(guó)藥集團(tuán)通過(guò)上海醫(yī)工院間接持有本公司41.62%股份,為上市公司的間接控股股東。此外,本次募集配套資金發(fā)行股份認(rèn)購(gòu)方之一國(guó)藥三期的普通合伙人為國(guó)藥集團(tuán)參股子公司國(guó)藥資本管理有限公司,國(guó)藥資本管理有限公司為現(xiàn)代制藥的關(guān)聯(lián)方,本次國(guó)藥三期認(rèn)購(gòu)股份的行為亦構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。除國(guó)藥集團(tuán)及國(guó)藥三期之外,其他發(fā)行對(duì)象在本次發(fā)行前與上市公司、標(biāo)的資產(chǎn)無(wú)關(guān)聯(lián)關(guān)系。

（2）鎖價(jià)發(fā)行的原因

上述發(fā)行對(duì)象對(duì)重組后的上市公司發(fā)展前景有強(qiáng)烈的信心,愿意長(zhǎng)期投資上市公司。為確保本次配套募集資金能夠順利實(shí)施,增強(qiáng)重組完成后上市公司的盈利能力和可持續(xù)發(fā)展能力,本次募集配套資金擬采用鎖價(jià)發(fā)行的方式,對(duì)應(yīng)股份自該等股份登記在上述發(fā)行對(duì)象名下之日起36個(gè)月之內(nèi)不轉(zhuǎn)讓,自該等股份上市之日起36個(gè)月之內(nèi)不解除鎖定。

（3）鎖價(jià)發(fā)行對(duì)象的資金來(lái)源

上述發(fā)行對(duì)象以其自有資金或合法籌集的資金認(rèn)購(gòu)本次非公開(kāi)發(fā)行的股份。

（二）配套募集資金的用途

本次配套募集資金扣除相關(guān)發(fā)行費(fèi)用后,將用于支付部分交易對(duì)價(jià)、支付中介機(jī)構(gòu)費(fèi)用、補(bǔ)充現(xiàn)代制藥及標(biāo)的資產(chǎn)的流動(dòng)資金、償還銀行貸款。

六、本次交易標(biāo)的評(píng)估情況

本次標(biāo)的資產(chǎn)的評(píng)估中,標(biāo)的資產(chǎn)國(guó)藥一心51%股權(quán)、致君制藥51%股權(quán)、坪山制藥51%股權(quán)、致君醫(yī)貿(mào)51%股權(quán)、國(guó)藥威奇達(dá)100%股權(quán)、汕頭金石100%股權(quán)、中抗制藥33%股權(quán)的股權(quán)采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法和收益法兩種方法評(píng)估,并經(jīng)綜合分析后確定選用收益法結(jié)果為本次評(píng)估結(jié)論；標(biāo)的資產(chǎn)中蕪湖三益51%股權(quán)、國(guó)工有限100%股權(quán)、新疆制藥55%股權(quán)采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法和收益法兩種方法評(píng)估,并經(jīng)綜合分析后確定選用資產(chǎn)基礎(chǔ)法結(jié)果為本次評(píng)估結(jié)論；標(biāo)的公司青海制藥為投資控股型公司,自身無(wú)具體經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù),在對(duì)下屬控股子公司進(jìn)行整體評(píng)估的基礎(chǔ)上,對(duì)青海制藥52.92%股權(quán)只采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法進(jìn)行評(píng)估；標(biāo)的資產(chǎn)坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)的評(píng)估,評(píng)估范圍具體包括固定資產(chǎn)、在建工程和土地使用權(quán),根據(jù)評(píng)估對(duì)象及評(píng)估范圍特點(diǎn),對(duì)坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)的各類(lèi)資產(chǎn)分別采用了適當(dāng)?shù)脑u(píng)估方法進(jìn)行了評(píng)估。

本次交易標(biāo)的資產(chǎn)的評(píng)估基準(zhǔn)日為2015年9月30日,發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)的標(biāo)的資產(chǎn)交易價(jià)格以具有證券業(yè)務(wù)資格的資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)出具的并經(jīng)國(guó)務(wù)院國(guó)資委備案的評(píng)估結(jié)果為基礎(chǔ)確定。根據(jù)中企華出具的《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告》,標(biāo)的資產(chǎn)于評(píng)估基準(zhǔn)日的評(píng)估結(jié)果如下：

單位：萬(wàn)元

■

注：由于中抗制藥系國(guó)藥威奇達(dá)下屬控股子公司,國(guó)藥威奇達(dá)持有其67%股權(quán),韓雁林持有其33%股權(quán),因此上表中國(guó)藥威奇達(dá)的評(píng)估值不包括中抗制藥33%的少數(shù)股東權(quán)益的價(jià)值。

綜上,根據(jù)評(píng)估情況,本次重組注入資產(chǎn)作價(jià)合計(jì)約773,864.81萬(wàn)元。

七、本次交易對(duì)上市公司的影響

（一）本次交易對(duì)上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)的影響

本次交易前,本公司主要從事化學(xué)原料藥和制劑的研發(fā)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售業(yè)務(wù)。產(chǎn)品系列聚焦循環(huán)系統(tǒng)藥物、抗感染、抗HIV藥物、激素、生殖輔助用藥等多個(gè)治療領(lǐng)域,重點(diǎn)產(chǎn)品包括硝苯地平控釋片、馬來(lái)酸依那普利片、尿源生化制品原料藥、阿奇霉素原料藥、注射用甲潑尼龍琥珀酸鈉、天麻素注射液等,均具有較高的市場(chǎng)占有率和知名度,暢銷(xiāo)海外市場(chǎng)。公司擅長(zhǎng)藥物新型制劑的開(kāi)發(fā),在緩控釋劑型領(lǐng)域具有技術(shù)優(yōu)勢(shì)。獨(dú)家生產(chǎn)的硝苯地平控釋片為“國(guó)內(nèi)兩家、國(guó)產(chǎn)唯一”的控釋片,臨床上廣泛用于治療高血壓和心絞痛。

本次交易后,本公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)在現(xiàn)有基礎(chǔ)上將進(jìn)一步補(bǔ)充心血管藥物、抗感染類(lèi)藥物、全身性用藥、抗腫瘤用藥、麻醉精神類(lèi)等產(chǎn)品種類(lèi),在以上領(lǐng)域形成豐富的產(chǎn)品線及在研管線。國(guó)工有限、國(guó)藥一心、蕪湖三益、致君制藥、國(guó)藥威奇達(dá)等標(biāo)的公司在醫(yī)藥行業(yè)通過(guò)多年的研究積累和業(yè)務(wù)拓展,具備一定的綜合實(shí)力和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。各家標(biāo)的公司主打產(chǎn)品在各自細(xì)分領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)明顯。

本次交易有助于公司豐富產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、增強(qiáng)研發(fā)實(shí)力,通過(guò)與各家標(biāo)的公司醫(yī)藥資源整合、挖掘業(yè)務(wù)協(xié)同,有利于增強(qiáng)公司綜合競(jìng)爭(zhēng)能力、提高行業(yè)地位、增強(qiáng)可持續(xù)盈利能力。公司將從研發(fā)、采購(gòu)、生產(chǎn)及銷(xiāo)售等各個(gè)環(huán)節(jié)進(jìn)行整合。國(guó)藥集團(tuán)下屬化學(xué)制藥研發(fā)機(jī)構(gòu)的科研資源將集中落地于現(xiàn)代制藥,各家研發(fā)機(jī)構(gòu)將集中資源、優(yōu)勢(shì)互補(bǔ),提高研發(fā)效率,減少重復(fù)科研投入。本次交易完成后,抗生素原料藥和制劑企業(yè)實(shí)現(xiàn)實(shí)質(zhì)性業(yè)務(wù)整合,貫通上下游產(chǎn)業(yè)鏈,進(jìn)一步降低成本、增厚利潤(rùn)、提高抗風(fēng)險(xiǎn)能力。在集中采購(gòu)的框架下,相關(guān)生產(chǎn)企業(yè)的原材料采購(gòu)議價(jià)能力將獲得大幅提升,降低采購(gòu)成本。通過(guò)本次交易,可以整合生產(chǎn)基地,減少重復(fù)基建投入,提高生產(chǎn)效率。此外,公司將推進(jìn)營(yíng)銷(xiāo)資源整合,建立營(yíng)銷(xiāo)協(xié)同。相近治療領(lǐng)域品種可以共用營(yíng)銷(xiāo)渠道,提升營(yíng)銷(xiāo)效率,降低銷(xiāo)售費(fèi)用。

本次交易將公司打造成為國(guó)藥集團(tuán)旗下化藥板塊平臺(tái),整合國(guó)藥集團(tuán)資源并依托資本市場(chǎng),充分發(fā)揮公司行業(yè)整合經(jīng)驗(yàn)和運(yùn)營(yíng)能力,實(shí)現(xiàn)快速、健康的跨越式發(fā)展。本次交易后,公司在資產(chǎn)規(guī)模、收入規(guī)模、產(chǎn)品布局、在研管線等各方面都處于同行業(yè)領(lǐng)先地位。

（二）本次交易對(duì)上市公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響

本次交易完成后,標(biāo)的公司相關(guān)業(yè)務(wù)及資產(chǎn)將進(jìn)入上市公司,有助于豐富公司盈利增長(zhǎng)點(diǎn),增強(qiáng)上市公司的盈利能力。

根據(jù)上市公司審計(jì)報(bào)告以及備考審閱報(bào)告,本次交易對(duì)上市公司的主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響具體如下：

單位：萬(wàn)元

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注：上表財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)未考慮募集配套資金的影響。

本次交易完成后,上市公司資產(chǎn)規(guī)模、凈資產(chǎn)規(guī)模、營(yíng)業(yè)收入規(guī)模、凈利潤(rùn)水平、基本每股收益均有大幅增加,不存在因本次交易而導(dǎo)致每股收益被攤薄的情況。

（三）本次交易對(duì)上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)的影響

本次重大資產(chǎn)重組前后,股權(quán)變化情況預(yù)計(jì)如下：

■

注1：本次交易之后的股權(quán)比例還需根據(jù)股東大會(huì)、監(jiān)管部門(mén)最終批準(zhǔn)的發(fā)行價(jià)格和發(fā)行規(guī)模進(jìn)行調(diào)整。

注2：本表合計(jì)數(shù)與各加數(shù)直接相加之和在尾數(shù)上存在差異,系四舍五入所致。

八、本次交易已履行和尚未履行的決策程序及報(bào)批程序

（一）本次交易已履行的決策程序及報(bào)批程序

1、本次交易方案已獲得國(guó)務(wù)院國(guó)資委的原則性同意。

2、本次交易方案的預(yù)案已由上市公司第五屆董事會(huì)第二十七次會(huì)議審議通過(guò)。

3、國(guó)藥控股董事會(huì)已審議通過(guò)向本公司出售蕪湖三益51%股權(quán)、國(guó)藥一心26%股權(quán)的議案。

4、國(guó)藥一致董事會(huì)已審議通過(guò)向本公司出售致君制藥51%股權(quán)、坪山制藥51%股權(quán)、醫(yī)貿(mào)公司51%股權(quán)以及坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)的議案。

5、國(guó)藥工業(yè)已履行內(nèi)部程序,同意向本公司出售國(guó)工有限100%股權(quán)、國(guó)藥威奇達(dá)67%股權(quán)、汕頭金石80%股權(quán)、青海制藥52.92%股權(quán)、新疆制藥55%股權(quán)。

6、杭州潭溪已履行內(nèi)部程序,同意向本公司出售國(guó)藥一心25%股權(quán)。

7、本次交易標(biāo)的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果已經(jīng)國(guó)務(wù)院國(guó)資委備案。

8、本次交易正式方案已經(jīng)本公司第五屆董事會(huì)第三十次會(huì)議審議通過(guò)。

（二）本次交易尚未履行的決策程序及報(bào)批程序

1、國(guó)務(wù)院國(guó)資委批準(zhǔn)本次交易的正式方案。

2、本公司股東大會(huì)審議通過(guò)本次交易方案且同意國(guó)藥集團(tuán)及其關(guān)聯(lián)方免于發(fā)出收購(gòu)要約。

3、國(guó)藥一致股東大會(huì)審議通過(guò)向本公司出售致君制藥51%股權(quán)、坪山制藥51%股權(quán)、致君醫(yī)貿(mào)51%股權(quán)以及坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)的正式方案。

4、中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)本次交易方案。

5、商務(wù)部通過(guò)對(duì)本次交易有關(guān)各方實(shí)施的經(jīng)營(yíng)者集中審查。

6、相關(guān)法律法規(guī)所要求的其他可能涉及的批準(zhǔn)或核準(zhǔn)。

九、本次交易相關(guān)方做出的重要承諾

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十、本次重組對(duì)中小投資者權(quán)益保護(hù)的安排

（下轉(zhuǎn)62版）

獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)

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獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)

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上?，F(xiàn)代制藥股份有限公司第五屆

董事會(huì)第三十次會(huì)議決議公告

證券代碼：600420證券簡(jiǎn)稱(chēng)：現(xiàn)代制藥公告編號(hào)：2016-049

上?，F(xiàn)代制藥股份有限公司第五屆

董事會(huì)第三十次會(huì)議決議公告

本公司董事會(huì)及全體董事保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏,并對(duì)其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。

上海現(xiàn)代制藥股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“公司”或“現(xiàn)代制藥”）第五屆董事會(huì)第三十會(huì)議于2016年5月30日在上海市北京西路1320號(hào)1號(hào)樓一樓東側(cè)會(huì)議室以現(xiàn)場(chǎng)表決方式召開(kāi)。本次會(huì)議的通知及會(huì)議資料已于2016年5月20日以電子郵件方式送達(dá)全體董事,與會(huì)董事已知悉與所議事項(xiàng)相關(guān)的必要信息。

本次董事會(huì)會(huì)議應(yīng)出席董事9名,實(shí)際出席董事9名。公司監(jiān)事及全體高級(jí)管理人員列席了會(huì)議。本次會(huì)議由董事長(zhǎng)周斌先生主持,會(huì)議的召開(kāi)和表決程序符合《中華人民共和國(guó)公司法》和《公司章程》的有關(guān)規(guī)定,會(huì)議合法有效。

會(huì)議審議并以記名投票表決方式形成以下決議：

一、逐項(xiàng)審議通過(guò)《關(guān)于公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易方案的議案》

公司本次重組由發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)、發(fā)行股份募集配套資金兩項(xiàng)內(nèi)容組成：

（一）發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)

公司擬以發(fā)行股份的方式購(gòu)買(mǎi)國(guó)藥控股股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“國(guó)藥控股”）持有的國(guó)藥集團(tuán)三益藥業(yè)（蕪湖）有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“蕪湖三益”）51%股權(quán)、國(guó)藥一心制藥有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“國(guó)藥一心”）26%股權(quán)；公司擬以發(fā)行股份方式購(gòu)買(mǎi)杭州潭溪投資管理有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“杭州潭溪”）持有的國(guó)藥一心25%股權(quán)；公司擬以發(fā)行股份的方式購(gòu)買(mǎi)國(guó)藥集團(tuán)一致藥業(yè)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“國(guó)藥一致”）持有的國(guó)藥集團(tuán)致君（深圳）制藥有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“致君制藥”）51%股權(quán)、國(guó)藥集團(tuán)致君（深圳）坪山制藥有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“坪山制藥”）51%股權(quán)、深圳致君醫(yī)藥貿(mào)易有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“致君醫(yī)貿(mào)”）51%股權(quán)、坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)；公司擬以發(fā)行股份的方式購(gòu)買(mǎi)中國(guó)醫(yī)藥工業(yè)有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“國(guó)藥工業(yè)”）持有的國(guó)藥集團(tuán)工業(yè)有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“國(guó)工有限”）100%股權(quán)、國(guó)藥集團(tuán)威奇達(dá)藥業(yè)有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“國(guó)藥威奇達(dá)”）67%股權(quán)、國(guó)藥集團(tuán)汕頭金石制藥有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“汕頭金石”）80%股權(quán)、青海制藥（集團(tuán)）有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“青海制藥”）52.92%股權(quán)、國(guó)藥集團(tuán)新疆制藥有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“新疆制藥”）55%股權(quán)；公司擬向自然人韓雁林發(fā)行股份及支付現(xiàn)金方式購(gòu)買(mǎi)其持有的國(guó)藥威奇達(dá)33%股權(quán)、國(guó)藥集團(tuán)大同威奇達(dá)中抗制藥有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中抗制藥”）33%股權(quán)；公司擬向楊時(shí)浩等12名自然人發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)其合計(jì)持有的汕頭金石20%股權(quán)（包括楊時(shí)浩持有的汕頭金石7.9283%股權(quán),黃春錦持有的汕頭金石2.0741%股權(quán),劉淑華持有的汕頭金石1.9525%股權(quán),陳茂棠持有的汕頭金石1.8468%股權(quán),陳振華持有的汕頭金石1.8214%股權(quán),林基雄持有的汕頭金石0.9025%股權(quán),黃惠平持有的汕頭金石0.7239%股權(quán),吳愛(ài)發(fā)持有的汕頭金石0.7175%股權(quán),陳丹瑾持有汕頭金石0.6511%股權(quán),李彬陽(yáng)持有的汕頭金石0.5197%股權(quán),周素蓉持有的汕頭金石0.4690%股權(quán),蔡?hào)|雷持有的汕頭金石0.3932%股權(quán)）（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本次交易”）。

本次董事會(huì)就本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的具體方案及表決結(jié)果如下：

1、交易對(duì)方

本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的交易對(duì)方為：

（1）國(guó)藥一心的股東國(guó)藥控股、杭州潭溪；

（2）汕頭金石的股東國(guó)藥工業(yè)、楊時(shí)浩、黃春錦、劉淑華、陳茂棠、陳振華、林基雄、黃惠平、吳愛(ài)發(fā)、陳丹瑾、李彬陽(yáng)、周素蓉、蔡?hào)|雷；

（3）蕪湖三益的股東國(guó)藥控股；

（4）致君制藥、坪山制藥、致君醫(yī)貿(mào)的股東國(guó)藥一致；

（5）坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)所有權(quán)人國(guó)藥一致；

（6）國(guó)工有限、青海制藥、新疆制藥的股東國(guó)藥工業(yè)；

（7）國(guó)藥威奇達(dá)的股東韓雁林,國(guó)藥工業(yè)；

（8）中抗制藥的股東韓雁林。

本議案涉及關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng),關(guān)聯(lián)董事周斌先生、楊逢奇先生、王浩先生、陸偉根先生、潘振云先生回避了表決,非關(guān)聯(lián)董事參與表決。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

2、標(biāo)的資產(chǎn)

本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)的標(biāo)的資產(chǎn)為：

國(guó)藥控股持有的蕪湖三益51%股權(quán)、國(guó)藥一心26%股權(quán)；杭州潭溪持有的國(guó)藥一心25%股權(quán)；國(guó)藥一致持有的致君制藥51%股權(quán)、坪山制藥51%股權(quán)、致君醫(yī)貿(mào)51%股權(quán)、坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)；國(guó)藥工業(yè)持有的國(guó)工有限100%股權(quán)、國(guó)藥威奇達(dá)67%股權(quán)、汕頭金石80%股權(quán)、青海制藥52.92%股權(quán)、新疆制藥55%股權(quán)；韓雁林持有的國(guó)藥威奇達(dá)33%股權(quán)、中抗制藥33%股權(quán)；楊時(shí)浩等12名自然人合計(jì)持有的汕頭金石20%股權(quán)（包括楊時(shí)浩持有的汕頭金石7.9283%股權(quán),黃春錦持有的汕頭金石2.0741%股權(quán),劉淑華持有的汕頭金石1.9525%股權(quán),陳茂棠持有的汕頭金石1.8468%股權(quán),陳振華持有的汕頭金石1.8214%股權(quán),林基雄持有的汕頭金石0.9025%股權(quán),黃惠平持有的汕頭金石0.7239%股權(quán),吳愛(ài)發(fā)持有的汕頭金石0.7175%股權(quán),陳丹瑾持有汕頭金石0.6511%股權(quán),李彬陽(yáng)持有的汕頭金石0.5197%股權(quán),周素蓉持有的汕頭金石0.4690%股權(quán),蔡?hào)|雷持有的汕頭金石0.3932%股權(quán)）。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

3、交易價(jià)格

根據(jù)具有證券從業(yè)資格的資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)出具并經(jīng)國(guó)務(wù)院國(guó)資委備案的評(píng)估報(bào)告所確定的標(biāo)的資產(chǎn)評(píng)估值合計(jì)773,864.81萬(wàn)元,標(biāo)的資產(chǎn)的評(píng)估值具體如下：

■

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

4、對(duì)價(jià)支付

公司擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金結(jié)合的方式支付標(biāo)的資產(chǎn)對(duì)價(jià)。其中,公司擬以發(fā)行股份的方式購(gòu)買(mǎi)國(guó)藥控股持有的蕪湖三益51%股權(quán)、國(guó)藥一心26%股權(quán)；公司擬以發(fā)行股份方式購(gòu)買(mǎi)杭州潭溪持有的國(guó)藥一心25%股權(quán)；公司擬以發(fā)行股份的方式購(gòu)買(mǎi)國(guó)藥一致持有的致君制藥51%股權(quán)、坪山制藥51%股權(quán)、致君醫(yī)貿(mào)51%股權(quán)、坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)；公司擬以發(fā)行股份的方式購(gòu)買(mǎi)國(guó)藥工業(yè)持有的國(guó)工有限100%股權(quán)、國(guó)藥威奇達(dá)67%股權(quán)、汕頭金石80%股權(quán)、青海制藥52.92%股權(quán)、新疆制藥55%股權(quán)；公司擬向自然人韓雁林發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買(mǎi)其持有的國(guó)藥威奇達(dá)33%股權(quán)、中抗制藥33%股權(quán)；公司擬向楊時(shí)浩等12名自然人發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)其持有的汕頭金石20%股權(quán)。

綜上,公司本次交易擬以發(fā)行股份的方式支付767,343.56萬(wàn)元,擬以現(xiàn)金的方式支付6,521.25萬(wàn)元。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

5、現(xiàn)金支付

本次公司擬通過(guò)發(fā)行股份及支付現(xiàn)金方式購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金。其中,部分募集的配套資金將用于向交易對(duì)方韓雁林支付現(xiàn)金交易對(duì)價(jià)。

本次交易之韓雁林所持有國(guó)藥威奇達(dá)標(biāo)的股權(quán)的交易價(jià)格為85,124.06萬(wàn)元,按照以現(xiàn)金方式支付標(biāo)的股權(quán)交易對(duì)價(jià)的5%計(jì)算,公司擬向韓雁林支付現(xiàn)金4,256.20萬(wàn)元。

本次交易之韓雁林所持有的中抗制藥標(biāo)的股權(quán)的交易價(jià)格為45,300.96萬(wàn)元,按照以現(xiàn)金方式支付標(biāo)的股權(quán)交易對(duì)價(jià)的5%計(jì)算,公司擬向韓雁林支付現(xiàn)金2,265.05萬(wàn)元。

本次交易中公司向韓雁林支付的現(xiàn)金對(duì)價(jià)均應(yīng)在韓雁林所持國(guó)藥威奇達(dá)、中抗制藥股權(quán)完成交割之日起30日內(nèi)一次性向韓雁林支付全部現(xiàn)金交易對(duì)價(jià)。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

6、發(fā)行股份的種類(lèi)和面值

本次公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)階段中的發(fā)行股份種類(lèi)為人民幣普通股（A股）,每股面值為1.00元。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

7、發(fā)行方式、發(fā)行對(duì)象及認(rèn)購(gòu)方式

本次發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)發(fā)行股份采用向特定對(duì)象非公開(kāi)發(fā)行的方式。

發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的發(fā)行對(duì)象為國(guó)藥控股、杭州潭溪、國(guó)藥一致、國(guó)藥工業(yè)、韓雁林、楊時(shí)浩等12名自然人。

國(guó)藥控股以其持有的蕪湖三益51%股權(quán)、國(guó)藥一心26%股權(quán)認(rèn)購(gòu)公司本次發(fā)行的股份；杭州潭溪以其持有的國(guó)藥一心25%股權(quán)認(rèn)購(gòu)公司本次發(fā)行的股份；國(guó)藥一致以其持有的致君制藥51%股權(quán)、坪山制藥51%股權(quán)、致君醫(yī)貿(mào)51%股權(quán)、坪山基地經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)認(rèn)購(gòu)公司本次發(fā)行的股份；國(guó)藥工業(yè)以其持有的國(guó)工有限100%股權(quán)、國(guó)藥威奇達(dá)67%股權(quán)、汕頭金石80%股權(quán)、青海制藥52.92%股權(quán)、新疆制藥55%股權(quán)認(rèn)購(gòu)公司本次發(fā)行股份；韓雁林以其持有的國(guó)藥威奇達(dá)31.35%股權(quán)、中抗制藥31.35%股權(quán)認(rèn)購(gòu)公司本次發(fā)行股份；楊時(shí)浩等12名自然人以其合計(jì)持有的汕頭金石20%股權(quán)（其中楊時(shí)浩持有的汕頭金石7.9283%股權(quán),黃春錦持有的汕頭金石2.0741%股權(quán),劉淑華持有的汕頭金石1.9525%股權(quán),陳茂棠持有的汕頭金石1.8468%股權(quán),陳振華持有的汕頭金石1.8214%股權(quán),林基雄持有的汕頭金石0.9025%股權(quán),黃惠平持有的汕頭金石0.7239%股權(quán),吳愛(ài)發(fā)持有的汕頭金石0.7175%股權(quán),陳丹瑾持有汕頭金石0.6511%股權(quán),李彬陽(yáng)持有的汕頭金石0.5197%股權(quán),周素蓉持有的汕頭金石0.4690%股權(quán),蔡?hào)|雷持有的汕頭金石0.3932%股權(quán)）認(rèn)購(gòu)公司本次發(fā)行股份。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

8、發(fā)行股份的定價(jià)原則和發(fā)行價(jià)格

（1）發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)所涉發(fā)行股份的定價(jià)基準(zhǔn)日及發(fā)行價(jià)格

本次發(fā)行股份的定價(jià)基準(zhǔn)日（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“定價(jià)基準(zhǔn)日”）為公司審議本次交易相關(guān)事項(xiàng)的第一次董事會(huì)會(huì)議（第五屆董事會(huì)第二十七次會(huì)議）公告日,即2016年3月10日。

根據(jù)《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》的相關(guān)規(guī)定,上市公司發(fā)行股份的價(jià)格不得低于市場(chǎng)參考價(jià)格的90%；市場(chǎng)參考價(jià)為本次發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的董事會(huì)決議公告日前20個(gè)交易日、60個(gè)交易日或120個(gè)交易日的公司股票交易均價(jià)之一。董事會(huì)決議公告日前若干個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)＝?jīng)Q議公告日前若干個(gè)交易日公司股票交易總額/決議公告日前若干個(gè)交易日公司股票交易總量。

定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日、60個(gè)交易日和120個(gè)交易日的公司股票交易均價(jià)分別為32.34元/股、36.32元/股和39.05元/股。經(jīng)交易各方協(xié)商并綜合考慮交易各方利益,公司本次發(fā)行股份的發(fā)行價(jià)格不低于現(xiàn)代制藥第五屆董事會(huì)第二十七次會(huì)議決議公告日前20個(gè)交易日股票交易均價(jià)的90%,為29.11元/股。本次交易發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的最終發(fā)行價(jià)格尚需公司股東大會(huì)批準(zhǔn)并經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)。

（2）定價(jià)基準(zhǔn)日或調(diào)價(jià)基準(zhǔn)日至發(fā)行日期間發(fā)生除權(quán)除息事項(xiàng)時(shí)發(fā)行價(jià)格的調(diào)整方法

在定價(jià)基準(zhǔn)日至本次交易實(shí)施前,公司如進(jìn)行任何權(quán)益分派、公積金轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股等致使公司股票需要進(jìn)行除權(quán)、除息的情況,則上述發(fā)行價(jià)格將根據(jù)上交所的相關(guān)規(guī)定對(duì)發(fā)行價(jià)格進(jìn)行調(diào)整,具體的調(diào)整方法如下：

假設(shè)調(diào)整前新增股份價(jià)格為p0,每股送股或轉(zhuǎn)增股本數(shù)為N,每股增發(fā)新股或配股數(shù)為K,增發(fā)新股價(jià)或配股價(jià)為A,每股派息為D,調(diào)整后新增股份價(jià)格為p1（調(diào)整值保留小數(shù)點(diǎn)后兩位,最后一位實(shí)行四舍五入）,則：

派送股票股利或資本公積轉(zhuǎn)增股本：p1=p0/（1+N）

增發(fā)新股或配股：p1=（p0+A×K）/（1+K）

上述兩項(xiàng)若同時(shí)進(jìn)行：p1=（p0+A×K）/（1+N+K）

派送現(xiàn)金股利：p1=p0－D

上述三項(xiàng)同時(shí)進(jìn)行：p1=（p0－D+A×K）/（1+N+K）

2016年4月6日,經(jīng)公司第五屆董事會(huì)第二十八次會(huì)議審議通過(guò),公司擬以2015年12月31日總股本287,733,402股為基數(shù),向全體股東每10股派送現(xiàn)金紅利0.5元（含稅）,該利潤(rùn)分配方案還需提交公司股東大會(huì)審議。根據(jù)以上調(diào)整方法,本次交易的股份發(fā)行價(jià)格擬調(diào)整為29.06元/股。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

9、發(fā)行數(shù)量

本次公司擬向國(guó)藥控股、杭州潭溪、國(guó)藥一致、國(guó)藥工業(yè)、韓雁林、楊時(shí)浩等12名自然人合計(jì)17名交易對(duì)方發(fā)行股份數(shù)量合計(jì)約為26,405.49萬(wàn)股。最終發(fā)行數(shù)量尚需公司股東大會(huì)批準(zhǔn)并經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)。

在本次發(fā)行的定價(jià)基準(zhǔn)日至發(fā)行日期間,公司如有派息、送股、資本公積金轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)、除息事項(xiàng),發(fā)行數(shù)量也要根據(jù)發(fā)行價(jià)格的調(diào)整情況進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

10、鎖定期安排

本次重組交易對(duì)方國(guó)藥控股、杭州潭溪、國(guó)藥一致、國(guó)藥工業(yè)、韓雁林、楊時(shí)浩、黃春錦、劉淑華、陳茂棠、陳振華、林基雄、黃慧平、吳愛(ài)發(fā)、陳丹瑾、李彬陽(yáng)、周素蓉及蔡?hào)|雷承諾,在本次交易中認(rèn)購(gòu)的公司股份,自該等股份登記在承諾方名下之日起36個(gè)月之內(nèi)不轉(zhuǎn)讓,自該等股份上市之日起滿(mǎn)36個(gè)月后全部解禁。本次交易完成后6個(gè)月內(nèi),如公司股票連續(xù)20個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)低于發(fā)行價(jià),或者交易完成后6個(gè)月期末收盤(pán)價(jià)低于發(fā)行價(jià)的,則承諾方通過(guò)本次交易取得的公司股份鎖定期自動(dòng)延長(zhǎng)至少6個(gè)月。之后按中國(guó)證監(jiān)會(huì)和上海證券交易所的規(guī)定執(zhí)行。

本次發(fā)行結(jié)束后,承諾方所取得公司的股份因公司分配股票股利、資本公積轉(zhuǎn)增等情形所衍生取得的股份亦應(yīng)遵守上述股份限售安排。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

11、上市地點(diǎn)

本次購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)發(fā)行股份擬在上海證券交易所上市。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

12、過(guò)渡期損益安排

標(biāo)的資產(chǎn)的過(guò)渡期間是指自評(píng)估基準(zhǔn)日至資產(chǎn)交割日之間,標(biāo)的資產(chǎn)在過(guò)渡期間的收益歸公司所有,虧損由交易對(duì)方補(bǔ)足。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

13、滾存未分配利潤(rùn)安排

公司本次股份發(fā)行前的滾存未分配利潤(rùn)由本次交易完成后的新老股東按各自持有股份的比例共同享有。

表決結(jié)果：同意4票,反對(duì)0票,棄權(quán)0票。

本議案需提交公司2016年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議。

14、關(guān)于相關(guān)資產(chǎn)辦理權(quán)屬轉(zhuǎn)移的合同義務(wù)及責(zé)任

交易對(duì)方在本次交易獲得中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其他所需的權(quán)力機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)后,盡快促使目標(biāo)公司召開(kāi)董事會(huì)和股東會(huì)會(huì)議,修改公司的章程,辦理標(biāo)的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓給公司的其他一切必要的事宜,完成關(guān)于標(biāo)的公司股東變更的工商登記手續(xù)。

在標(biāo)的資產(chǎn)過(guò)戶(hù)后,公司及交易對(duì)方應(yīng)采取一切必要的行動(dòng)（包括但不限于辦理公司關(guān)于本次非公開(kāi)發(fā)行股票的驗(yàn)資手續(xù)、向上海證券交易所和中國(guó)證券登記結(jié)算有限公司上海分公司辦理將本次非公開(kāi)發(fā)行新股登記至交易對(duì)方名下的手續(xù)、向工商登記主管機(jī)關(guān)辦理公司注冊(cè)資本變更登記手續(xù)等）完成本次非公開(kāi)發(fā)行股票的具體發(fā)行事宜。

根據(jù)公司與各交易對(duì)方簽署的附生效條件的《發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議》及其補(bǔ)充協(xié)議、《發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議》及其補(bǔ)充協(xié)議,協(xié)議簽署后,除協(xié)議特別約定,任何一方違反本協(xié)議,應(yīng)依本協(xié)議約定和法律規(guī)定向守約方承擔(dān)違約責(zé)任,致使其他方承擔(dān)任何費(fèi)用、責(zé)任或蒙受任何直接經(jīng)濟(jì)損失,違約方應(yīng)就上述任何費(fèi)用、責(zé)任或直接經(jīng)濟(jì)損失（包括但不限于因違約而支付或損失的利息以及訴訟仲裁費(fèi)用、律師費(fèi)）賠償守約方。違約方向守約方支付的補(bǔ)償金總額應(yīng)當(dāng)與因該違約行為產(chǎn)生的直接經(jīng)濟(jì)損失相同。

（下轉(zhuǎn)62版）